Tổng quan Định nghĩa về tài chính nhúng (Embedded Finance)

Giới thiệu

Trong bối cảnh kinh tế số đang phát triển nhanh chóng, tài chính nhúng (Embedded Finance) nổi lên như một xu hướng chuyển đổi sâu sắc, định hình lại cách thức các dịch vụ tài chính được cung cấp và tiêu thụ. Không còn giới hạn trong các định chế tài chính truyền thống, các sản phẩm tài chính giờ đây được tích hợp một cách liền mạch vào các nền tảng và ứng dụng phi tài chính, mang đến sự tiện lợi và trải nghiệm người dùng vượt trội. Bài viết này đi sâu vào việc định nghĩa tài chính nhúng, khám phá các khía cạnh cốt lõi, động lực phát triển và tác động tiềm tàng của nó. Thông qua việc tổng hợp các nghiên cứu hiện hành và phân tích chuyên sâu, chúng tôi mong muốn cung cấp một cái nhìn toàn diện về khái niệm này, làm sáng tỏ vai trò ngày càng quan trọng của tài chính nhúng trong hệ sinh thái kinh tế hiện đại.

Định nghĩa về tài chính nhúng (Embedded Finance)

Tài chính nhúng, một khái niệm đang ngày càng thu hút sự chú ý trong lĩnh vực tài chính và công nghệ, đề cập đến việc tích hợp liền mạch các dịch vụ tài chính vào các sản phẩm, dịch vụ hoặc nền tảng phi tài chính. Thay vì truy cập các dịch vụ tài chính thông qua các kênh truyền thống như ngân hàng hoặc công ty bảo hiểm, người dùng có thể tiếp cận chúng trực tiếp trong ngữ cảnh của các hoạt động hàng ngày, thường là thông qua các nền tảng kỹ thuật số mà họ đã sử dụng thường xuyên. Bản chất cốt lõi của tài chính nhúng nằm ở việc xóa bỏ ranh giới giữa tài chính và phi tài chính, biến các dịch vụ tài chính trở thành một phần không thể tách rời của trải nghiệm khách hàng rộng lớn hơn.

Để hiểu rõ hơn về định nghĩa này, chúng ta có thể xem xét các khía cạnh khác nhau được nêu bật trong các nghiên cứu gần đây. Ví dụ, theo một báo cáo của Juniper Research (Juniper Research, 2021), tài chính nhúng được mô tả là “việc sử dụng công nghệ tài chính để tích hợp các dịch vụ tài chính vào các quy trình hoặc ứng dụng phi tài chính”. Định nghĩa này nhấn mạnh vai trò then chốt của công nghệ tài chính (Fintech) trong việc tạo điều kiện thuận lợi cho sự tích hợp này. Các công nghệ như API (Application Programming Interfaces) đóng vai trò quan trọng trong việc cho phép các công ty phi tài chính truy cập và cung cấp các dịch vụ tài chính một cách trơn tru.

Một cách tiếp cận khác để định nghĩa tài chính nhúng được cung cấp bởi McKinsey (McKinsey, 2021), họ định nghĩa nó là “việc tích hợp các dịch vụ tài chính vào các hành trình của khách hàng phi tài chính”. Định nghĩa này tập trung vào trải nghiệm người dùng và cách tài chính nhúng làm cho các dịch vụ tài chính trở nên dễ tiếp cận và thuận tiện hơn trong bối cảnh các hoạt động thường ngày của người dùng. Điểm nhấn ở đây là sự liền mạch và tính ngữ cảnh của các dịch vụ tài chính được nhúng. Người dùng không cần phải rời khỏi nền tảng hoặc quy trình quen thuộc của họ để thực hiện các giao dịch tài chính; thay vào đó, các dịch vụ tài chính được tích hợp tự nhiên vào luồng trải nghiệm của họ.

Từ góc độ kinh tế học, tài chính nhúng có thể được xem là một hình thức phân phối lại các dịch vụ tài chính, tận dụng lợi thế của mạng lưới phân phối hiện có của các công ty phi tài chính. Điều này tạo ra hiệu quả kinh tế đáng kể, giảm chi phí tiếp cận khách hàng và tăng cường khả năng tiếp cận tài chính cho nhiều đối tượng hơn. Như Arner và cộng sự (Arner et al., 2020) đã chỉ ra trong nghiên cứu về tài chính số, việc sử dụng các nền tảng kỹ thuật số để cung cấp dịch vụ tài chính có thể giảm đáng kể chi phí giao dịch và mở rộng phạm vi tiếp cận dịch vụ đến các khu vực và nhóm dân cư trước đây bị bỏ qua. Tài chính nhúng là một bước tiến xa hơn trong xu hướng này, khi nó không chỉ sử dụng nền tảng kỹ thuật số mà còn tích hợp trực tiếp vào các hoạt động thường nhật của người dùng.

Để làm rõ hơn về phạm vi của tài chính nhúng, điều quan trọng là phải phân biệt nó với các hình thức phân phối dịch vụ tài chính khác. Ví dụ, bán chéo (cross-selling) các sản phẩm tài chính thông qua các kênh phi tài chính không phải là tài chính nhúng. Trong bán chéo, các dịch vụ tài chính được cung cấp như một sản phẩm bổ sung, tách biệt với sản phẩm hoặc dịch vụ chính. Ngược lại, trong tài chính nhúng, các dịch vụ tài chính trở thành một phần không thể thiếu của sản phẩm hoặc dịch vụ cốt lõi, được tích hợp một cách liền mạch vào trải nghiệm người dùng. Ví dụ, một ứng dụng gọi xe tích hợp thanh toán trực tiếp vào ứng dụng, hoặc một nền tảng thương mại điện tử cung cấp các khoản vay mua hàng trả góp ngay tại trang thanh toán, là những ví dụ điển hình về tài chính nhúng. Trong những trường hợp này, dịch vụ tài chính không chỉ đơn thuần là được cung cấp thông qua nền tảng phi tài chính, mà nó thực sự là một phần không thể tách rời của trải nghiệm người dùng trên nền tảng đó.

Một số nghiên cứu đã chỉ ra rằng động lực thúc đẩy sự phát triển của tài chính nhúng đến từ cả phía cung và phía cầu. Về phía cung, các công ty phi tài chính nhận thấy tài chính nhúng là một cơ hội để tăng doanh thu, cải thiện sự gắn kết của khách hàng và tạo ra lợi thế cạnh tranh. Bằng cách cung cấp các dịch vụ tài chính trực tiếp cho khách hàng của mình, họ có thể tạo ra các luồng doanh thu mới, tăng cường lòng trung thành của khách hàng và thu thập dữ liệu khách hàng có giá trị để cải thiện sản phẩm và dịch vụ của mình. Về phía cầu, người tiêu dùng ngày càng mong đợi sự tiện lợi và trải nghiệm liền mạch. Tài chính nhúng đáp ứng nhu cầu này bằng cách loại bỏ sự phức tạp và rắc rối liên quan đến việc truy cập các dịch vụ tài chính thông qua các kênh truyền thống. Sự tiện lợi, tốc độ và tính cá nhân hóa mà tài chính nhúng mang lại là những yếu tố hấp dẫn đối với người tiêu dùng hiện đại.

Các loại hình tài chính nhúng rất đa dạng và đang ngày càng phát triển. Một số ví dụ phổ biến bao gồm:

• Thanh toán nhúng (Embedded Payments): Đây có lẽ là hình thức phổ biến nhất của tài chính nhúng, bao gồm việc tích hợp các giải pháp thanh toán vào các nền tảng phi tài chính. Ví dụ điển hình là các ứng dụng gọi xe, thương mại điện tử và giao đồ ăn, nơi người dùng có thể thanh toán trực tiếp trong ứng dụng mà không cần phải chuyển sang một ứng dụng thanh toán riêng biệt. Nghiên cứu của Accenture (Accenture, 2020) cho thấy thanh toán nhúng đang trở thành tiêu chuẩn trong nhiều ngành công nghiệp, thúc đẩy sự tiện lợi và tốc độ giao dịch.
• Cho vay nhúng (Embedded Lending): Hình thức này cho phép các công ty phi tài chính cung cấp các khoản vay cho khách hàng của mình trực tiếp tại điểm bán hoặc trong quá trình sử dụng dịch vụ. Ví dụ, các nền tảng thương mại điện tử cung cấp các khoản vay mua hàng trả góp, hoặc các công ty ô tô cung cấp các khoản vay mua xe trực tuyến. Theo báo cáo của CB Insights (CB Insights, 2021), cho vay nhúng đang tăng trưởng mạnh mẽ, đặc biệt trong lĩnh vực thương mại điện tử và bán lẻ.
• Bảo hiểm nhúng (Embedded Insurance): Tương tự như cho vay nhúng, bảo hiểm nhúng tích hợp các sản phẩm bảo hiểm vào các nền tảng phi tài chính. Ví dụ, các công ty du lịch trực tuyến cung cấp bảo hiểm du lịch khi khách hàng đặt vé máy bay hoặc khách sạn, hoặc các nhà sản xuất điện thoại di động cung cấp bảo hiểm thiết bị khi khách hàng mua điện thoại. Swiss Re Institute (Swiss Re Institute, 2021) nhận định rằng bảo hiểm nhúng có tiềm năng lớn để mở rộng phạm vi bảo hiểm đến các nhóm dân cư chưa được phục vụ đầy đủ.
• Đầu tư nhúng (Embedded Investment): Hình thức này cho phép các nền tảng phi tài chính cung cấp các sản phẩm đầu tư cho người dùng của mình. Ví dụ, các ứng dụng quản lý tài chính cá nhân tích hợp các tùy chọn đầu tư, hoặc các nền tảng thương mại điện tử cung cấp các sản phẩm đầu tư nhỏ lẻ. Nghiên cứu của Deloitte (Deloitte, 2022) cho thấy đầu tư nhúng đang trở nên phổ biến hơn khi người tiêu dùng tìm kiếm các giải pháp đầu tư dễ tiếp cận và tiện lợi.
  Nhắc đến quản lý tài chính cá nhân, bạn có thể tham khảo thêm tại: https://luanvanaz.com/cac-nhan-to-anh-huong-toi-hieu-qua-quan-tri-tai-chinh-trong-doanh-nghiep.html

Sự phát triển của tài chính nhúng mang lại nhiều lợi ích cho cả doanh nghiệp và người tiêu dùng. Đối với doanh nghiệp, tài chính nhúng mở ra các nguồn doanh thu mới, tăng cường sự gắn kết của khách hàng, và cung cấp dữ liệu khách hàng giá trị. Như một nghiên cứu của Bain & Company (Bain & Company, 2022) chỉ ra, các công ty áp dụng tài chính nhúng có thể cải thiện đáng kể trải nghiệm khách hàng và tạo ra lợi thế cạnh tranh bền vững. Đối với người tiêu dùng, tài chính nhúng mang lại sự tiện lợi, tốc độ, và trải nghiệm cá nhân hóa. Các dịch vụ tài chính trở nên dễ tiếp cận hơn, ít phức tạp hơn, và phù hợp hơn với nhu cầu cụ thể của từng cá nhân.
Để hiểu rõ hơn về lợi thế cạnh tranh, bạn có thể đọc thêm tại: https://luanvanaz.com/ly-thuyet-nguon-lục-resource-based-view-rbv.html

Tuy nhiên, sự phát triển nhanh chóng của tài chính nhúng cũng đặt ra một số thách thức và rủi ro cần được xem xét. Một trong những thách thức chính là vấn đề quy định. Khi các dịch vụ tài chính được cung cấp bởi các công ty phi tài chính, việc xác định cơ quan quản lý phù hợp và đảm bảo tuân thủ các quy định về tài chính trở nên phức tạp hơn. Các nhà quản lý cần phải thích ứng với bối cảnh mới này và phát triển các khung pháp lý phù hợp để bảo vệ người tiêu dùng và duy trì sự ổn định của hệ thống tài chính. Ngoài ra, rủi ro về bảo mật dữ liệu và quyền riêng tư cũng là một mối quan tâm lớn. Khi các dịch vụ tài chính được tích hợp sâu hơn vào các nền tảng kỹ thuật số, việc bảo vệ dữ liệu cá nhân và tài chính của người dùng trở nên quan trọng hơn bao giờ hết. Các công ty cung cấp dịch vụ tài chính nhúng cần phải đầu tư mạnh mẽ vào an ninh mạng và tuân thủ các quy định về bảo vệ dữ liệu.
Vấn đề về quy định và chính sách cũng rất quan trọng, tham khảo tại: https://luanvanaz.com/khai-niem-ve-chinh-sach.html

Tóm lại, tài chính nhúng là một xu hướng chuyển đổi sâu sắc trong ngành tài chính, định nghĩa lại cách thức các dịch vụ tài chính được cung cấp và tiêu thụ. Bằng cách tích hợp các dịch vụ tài chính vào các nền tảng phi tài chính, tài chính nhúng mang lại sự tiện lợi, tốc độ và trải nghiệm người dùng vượt trội. Mặc dù còn nhiều thách thức và rủi ro cần được giải quyết, tiềm năng của tài chính nhúng là rất lớn, hứa hẹn sẽ tiếp tục định hình tương lai của ngành tài chính và kinh tế số. Việc hiểu rõ định nghĩa và các khía cạnh liên quan đến tài chính nhúng là rất quan trọng để các doanh nghiệp, nhà quản lý và người tiêu dùng có thể tận dụng tối đa lợi ích mà nó mang lại, đồng thời giảm thiểu các rủi ro tiềm ẩn.
Để biết thêm thông tin về rủi ro tiềm ẩn, bạn có thể tham khảo thêm tại: https://luanvanaz.com/cac-nhan-to-anh-huong-den-quan-tri-rui-ro-tai-chinh-trong-cac-doanh-nghiep.html

Kết luận

Bài viết này đã trình bày một tổng quan về định nghĩa tài chính nhúng, làm rõ bản chất cốt lõi, động lực phát triển và các loại hình phổ biến của nó. Tài chính nhúng, với đặc trưng là sự tích hợp liền mạch các dịch vụ tài chính vào các nền tảng phi tài chính, đang tạo ra một cuộc cách mạng trong ngành dịch vụ tài chính. Sự tiện lợi, tính cá nhân hóa và khả năng tiếp cận mở rộng mà tài chính nhúng mang lại đang thúc đẩy sự tăng trưởng nhanh chóng của nó. Tuy nhiên, để khai thác tối đa tiềm năng của tài chính nhúng và đảm bảo sự phát triển bền vững, cần phải giải quyết các thách thức về quy định, bảo mật dữ liệu và bảo vệ người tiêu dùng. Nghiên cứu sâu hơn về các khía cạnh kinh tế, xã hội và công nghệ của tài chính nhúng là cần thiết để định hình tương lai của hệ sinh thái tài chính số đang phát triển mạnh mẽ này.
Tìm hiểu thêm về phát triển bền vững tại: https://luanvanaz.com/khai-niem-ve-phat-trien-du-lich-ben-vung.html

Tài liệu tham khảo

Accenture. (2020). The Future of Payments: Embedded, Invisible, and Intuitive. Accenture.

Arner, D. W., Barberis, J. N., & Buckley, R. P. (2020). The evolution of fintech: a new post-crisis paradigm?. Georgetown Journal of International Law, 52(3), 721-762.

Bain & Company. (2022). Embedded Finance: The Next Platform for Growth. Bain & Company.

CB Insights. (2021). Embedded Finance: The Next Big Opportunity in Fintech. CB Insights.

Deloitte. (2022). Embedded Investing: Democratizing Access to Wealth. Deloitte.

Juniper Research. (2021). Embedded Finance: Future Opportunities, Use Cases & Market Forecasts 2021-2026. Juniper Research.

McKinsey. (2021). Embedded finance: What it means for financial services and tech. McKinsey & Company.

Swiss Re Institute. (2021). Embedded insurance: Seamless protection for the digital native. Swiss Re Institute.
Ngoài ra, bạn có thể tìm hiểu thêm về Tiền điện tử và Ngân hàng tại: https://luanvanaz.com/tien-dien-tu-ngan-hang.html

Questions & Answers

Q&A

Báo giá dịch vụ viết thuê luận văn

Luận Văn A-Z  nhận làm trọn gói dịch vụ viết thuê luận văn thạc sĩ, luận án tiến sĩ. Liên hệ ngay dịch vụ viết thuê luận văn của chúng tôi!

UY TÍN - CHUYÊN NGHIỆP - BẢO MẬT

Nhận báo giá Xem thêm